百威英博或卖掉部分亚洲业务为母公司还债

7月18日,据知情人士对《华尔街日报》透露,百威正考虑将韩国、澳大利亚和中美洲的业务出售,其中韩国和澳大利亚市场都是亚洲业务的重要组成部分,生产Cass、Victoria Bitter等品牌啤酒。通过出售这部分业务,百威预期能募资100亿美元。


知情人士称,今年5月私募公司KKR(Kohlberg Kravis Roberts)曾与百威接触并表示了购入其部分亚洲业务的兴趣;日本啤酒制造商朝日集团也曾表示有意向购入百威在澳洲的业务。


公开资料显示,目前百威集团背负着高达1028.4亿美元的债务(截至2018年12月),在今年3月全球评级机构标准普尔因为百威的高负债下调了其评级。


早前在2008年,英博集团(InBev)收购了安海瑟布希(Anheuser-Busch),从而成立这一全球规模最庞大的啤酒集团百威英博;2012年百威集团收购Modelo集团、2016年收购SAB Miller后,债务便居高不下。消费者对于健康和高端化的追求也让大众啤酒的增速放缓,百威的几个主要市场面临市场份额缩水的趋势,更进一步增加了百威的压力。


去年10月,百威曾通过股息红利减半的方式还债,以降低杠杆率、平衡资产负债表。但香港IPO泡汤后,百威如果再次削减股息会受到董事会成员的反对。


百威英博上周取消了亚洲业务的IPO计划,这本可能成为今年规模最大的IPO。此次上市的主要目的是减轻该公司的债务负担。


一位知情人士说,该公司最终希望将债务降至800亿美元左右。这位人士说,在此债务水平上,该公司可以继续进行收购和资本投资,不会有被信用评级公司下调至投资评级以下的风险。



值得注意的是,百威英博首席执行官薄睿拓(Carlos Brito)在接受采访时表示,百威英博如今已拥有一个优秀的产品组合,但同时也在寻找啤酒以外的其它机遇。“我们时常关注着更多机会。”他说道。此外,在评论销售增长最强劲的市场时,他又表示中国“当然”是其中一个。

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